Dejando a un lado la publicación de unos cuantos datos económicos en EEUU que podrían crear volatilidad en los mercados de divisas, nos encaminamos a una tranquila sesión durante este viernes. Los inversores en los mercados están aguantando la respiración antes de la reunión del próximo miércoles del Comité Federal del Mercado Abierto de la Fed, durante la cual se espera que Janet Yellen empiece los ajustes en política monetaria. Desde nuestro punto de vista, el dólar estadounidense está expuesto principalmente a un riesgo bajista debido a que la subida de tipos ya se ha anticipado. Por otra parte, no sería la primera vez que la Fed desilusiona a los mercados en este año, así que habrá que estar preparados para una posible gran decepción. El par EUR/USD se ha negociado lateralmente en Tokio y se ha quedado entre 1,0927 y 1,0950 durante toda la sesión.
La inversión en el riesgo 25-delta a una semana en el par USD/JPY ha alcanzado el -2%, lo que indica que los miembros de los mercados buscan una protección bajista antes de la reunión de la Fed. Esto también podría señalar que los mercados consideran la posibilidad de que la Fed se mantenga a la espera. El par USD/JPY se ha mantenido al alza durante la noche de hoy, volviendo por encima del umbral de 122 después de encontrar un fuerte soporte cerca de 121,60 (media móvil a 50 días y a 200 días).
El petróleo sigue moviéndose cuesta abajo al registrar un mínimo en muchos años en términos diarios. El petróleo del índice West Texas Intermediate cayó ayer hasta los 36,38 dólares el barril en EEUU mientras que su homólogo del Mar del Norte, el Brent, bajó hasta los 38,38 dólares el barril unas pocas horas más tarde en la sesión asiática. Se espera que permanezcan altas las presiones vendedoras sobre el petróleo en el año 2016 ya que la OPEP anunció la semana pasada que va a mantener su nivel de abastecimiento.
En Nueva Zelanda, la reacción del mercado ante la sólida cifra del PMI manufacturero ha sido escasa. El indicador marcó un máximo en noviembre, alcanzando los 54,7 puntos en comparación con la cifra revisada a la baja de octubre que fue de 53,2. Por otra parte, los precios de los alimentos se han contraído otro 0,2% intermensual en noviembre después de haberse reducido un 1,2% en el mes anterior. El par NZD/USD está manteniendo las posiciones por encima del soporte de 0,6719 incluido en el nivel del 61,8% de Fibonacci (bajada de octubre-noviembre).
En el mercado bursátil, los índices regionales asiáticos han caído aún más en territorio negativo debido a que el descenso en el precio del petróleo les está perjudicando. En China Continental, el Compuesto de Shanghai ha bajado un 0,61% y el de Shenzhen un 0,72%. En Hong Kong, el Hang Seng ha caído un 1,12% mientras en Corea del Sur el Kospi ha recortado pérdidas bajando un 0,18%. Sin embargo, las bolsas japonesas han logrado negociarse al alza con el Nikkei subiendo un 0,97%.
Las bolsas europeas están preparadas para abrir a la baja durante la mañana de hoy ya que todos los futuros aparecen en rojo. El Footsie ha bajado un 0,45%, el DAX un 0,24%, el CAC un 0,21% y el SMI un 0,31%. El Euro Stoxx 600 ha caído un 0,39%.
El par EUR/CHF está bajando lentamente hacia el soporte de 1,0750 después de que el Banco Nacional de Suiza decidiera mantener los tipos sin cambios. El par USD/CHF se está negociando marginalmente cerca de 0,9870 y va a encontrar una fuerte resistencia en 0,9915 (media móvil a 50 días). Se puede encontrar un soporte en 0,9655 (media móvil a 200 días).
Hoy los inversores van a tener que estar atentos al dato de la producción industrial en Italia e India; y las ventas minoristas, el índice de precios al productor y el índice de la confianza de Michigan en EEUU.
| Global Indexes | Current Level | % Change |
| Nikkei 225 Index | 19230.48 | 0.97 |
| Hang Seng Index | 21462.43 | -1.12 |
| Shanghai Index | 3434.582 | -0.61 |
| FTSE futures | 6070.5 | -0.45 |
| DAX futures | 10588.5 | -0.24 |
| SMI Futures | 8604 | -0.31 |
| S&P future | 2049.3 | 0.35 |
| Global Indexes | Current Level | % Change |
| Gold | 1071.01 | -0.05 |
| Silver | 14.12 | 0.02 |
| VIX | 19.34 | -1.38 |
| Crude wti | 36.65 | -0.3 |
| USD Index | 97.87 | -0.07 |
| Today’s Calendar | Estimates | Previous | Country/GMT |
| SP Oct House transactions YoY | – | 13,80% | EUR/08:00 |
| SW Nov Average House Prices | – | 2.480m | SEK/08:30 |
| IT Oct Industrial Production MoM | 0,30% | 0,20% | EUR/09:00 |
| IT Oct Industrial Production WDA YoY | 2,00% | 1,70% | EUR/09:00 |
| IT Oct Industrial Production NSA YoY | – | 1,70% | EUR/09:00 |
| FI ECB’s Cœuré Visits Finland, Meets with Liikanen | – | – | EUR/09:00 |
| UK Oct Construction Output SA MoM | 1,00% | -0,20% | GBP/09:30 |
| UK Oct Construction Output SA YoY | -1,10% | -1,60% | GBP/09:30 |
| UK Nov BoE/GfK Inflation Next 12 Mths | – | 2,00% | GBP/09:30 |
| EC ECB Announces Allotment of TLTRO | – | – | EUR/10:15 |
| IT 3Q Unemployment Rate Quarterly | 11,90% | 12,40% | EUR/11:00 |
| EC ECB’s Praet Speaks in London | – | – | EUR/11:30 |
| IN Oct Industrial Production YoY | 7,60% | 3,60% | INR/12:00 |
| US Nov Retail Sales Advance MoM | 0,30% | 0,10% | USD/13:30 |
| US Nov Retail Sales Ex Auto MoM | 0,30% | 0,20% | USD/13:30 |
| US Nov Retail Sales Ex Auto and Gas | 0,40% | 0,30% | USD/13:30 |
| US Nov Retail Sales Control Group | 0,40% | 0,20% | USD/13:30 |
| US Nov PPI Final Demand MoM | 0,00% | -0,40% | USD/13:30 |
| US Nov PPI Ex Food and Energy MoM | 0,10% | -0,30% | USD/13:30 |
| US Nov PPI Ex Food, Energy, Trade MoM | 0,10% | -0,10% | USD/13:30 |
| US Nov PPI Final Demand YoY | -1,40% | -1,60% | USD/13:30 |
| US Nov PPI Ex Food and Energy YoY | 0,20% | 0,10% | USD/13:30 |
| US Nov PPI Ex Food, Energy, Trade YoY | 0,40% | 0,40% | USD/13:30 |
| CA Bloomberg Dec. Canada Economic Survey | – | – | CAD/14:00 |
| US Oct Business Inventories | 0,10% | 0,30% | USD/15:00 |
| US Dec P U. of Mich. Sentiment | 92 | 91,3 | USD/15:00 |
| US Dec P U. of Mich. Current Conditions | – | 104,3 | USD/15:00 |
| US Dec P U. of Mich. Expectations | – | 82,9 | USD/15:00 |
| US Dec P U. of Mich. 1 Yr Inflation | – | 2,70% | USD/15:00 |
| US Dec P U. of Mich. 5-10 Yr Inflation | – | 2,60% | USD/15:00 |
| UK Bank of England Official Martin Weale speaks at conference | – | – | GBP/15:35 |
| IN Nov Exports YoY | – | -17,50% | INR/23:00 |
| IN Nov Imports YoY | – | -21,10% | INR/23:00 |
| IN 3Q BoP Current Account Balance | -$7.80b | -$6.20b | INR/23:00 |
| CH Nov Foreign Direct Investment YoY CNY | 0,20% | 4,20% | CNY/23:00 |
| IN Nov Trade Balance | -$10200.0m | -$9767.3m | INR/23:00 |
| AU Australia’s MYEFO Budget Deficit Bloomberg Survey | – | – | AUD/23:00 |
Currency Tech
EURUSD
R 2: 1.1387
R 1: 1.1095
CURRENT: 1.0955
S 1: 1.0458
S 2: 1.0000
GBPUSD
R 2: 1.5529
R 1: 1.5336
CURRENT: 1.5161
S 1: 1.4857
S 2: 1.4566
USDJPY
R 2: 135.15
R 1: 125.86
CURRENT: 121.96
S 1: 120.07
S 2: 118.07
USDCHF
R 2: 1.0676
R 1: 1.0328
CURRENT: 0.9877
S 1: 0.9476
S 2: 0.9259
Fuente: Swissquote Bank SA
