Te ofrecemos las noticias destacadas del día de las siguientes empresas -Almirall, Adveo, Amadeus, Sacyr, Prosegur…-, realizado por el Departamento de Análisis de Link Securities.
. LABORATORIOS ALMIRALL (ALM) ha informado de que el pasado 30 de mayo de 2019 finalizó el periodo de negociación de los derechos de asignación gratuita correspondientes al aumento de capital liberado a través del cual ALM ha instrumentado su programa de dividendo flexible. Los titulares del 29,84% de los derechos de asignación gratuita han optado por recibir nuevas acciones. Por tanto, el nú mero definitivo de acciones ordinarias de EUR 0,12 de valor nominal unitario que se emiten en el aumento de capital liberado es de 701.153, correspondientes a un 0,403% del capital social previo al aumento, siendo el importe del aumento de capital de EUR 84.138,36. Tras esta ampliación, el capital social es de EUR 20.946.578,40, representado por 174.554.820 acciones, de EUR 0,12 de valor nominal cada una.
Los accionistas titulares del 70,16% restante de los derechos de asignación gratuita han aceptado el compromiso irrevocable de compra de derechos asumido por ALM. En consecuencia, ALM ha adquirido 121.968.242 derechos por un importe bruto total de EUR 24.149.711,92 y ha renunciado a los derechos de asignación gratuita así adquiridos.
Está previsto obtener las autorizaciones para la adm isión a cotización de las nuevas acciones en las cuatro Bolsas de Valores españolas y en el Sistema de Interconexión Bursátil el próximo día 11 de junio de 2019, de modo que su contratación ordinaria en España comience el 12 de unioj de 2019.
. En relación con las negociaciones para la venta de la filial Adveo Italia, Srl, ADVEO (ADV) informa, de que tras haber notificado a los representantes sindicales que se ha decidido iniciar los trámites para liquidar la so ciedad, con fecha de ayer se recibió y aceptó una Oferta Vinculante por la totalidad de las acciones de Adveo Italia. Esta Oferta Vinculante supone:
- Precio por las acciones: EUR 1
- Asunción de toda la plantilla
- Asunción de todos los contratos relevantes
- Adquisición de la deuda financiera neta de la compañía por un importe cercano a los EUR 7 millones
- Apertura de un préstamo puente que permita financiar la operativa de la compañía hasta la ejecución definitiva de la operación y consolidación de nuevas fuentes de inanciaciónf para la operativa posterior.
La operación está sujeta al procedimiento legal aplicable, que se estima que se completará en el corto plazo.
. AMADEUS (AMS) completó la adquisición del holding ICM, por un importe no señalado. ICM, domiciliado en Australia, es un líder global de soluciones de automatización de pasajeros y recogida de equipajes para aeropuertos y aerolíneas que complementará la oferta de AMS para operaciones en aeropuertos. Gracias a esta adquisición, AMS podrá diseñar, configurar, implementar, operar y apoyar todos los sistemas de aeropuertos necesarios para la gestión de pasajeros y de la recogida de equipajes en el proceso íntegro.
Valoración : Noticia positiva para AMS, aunque la falta de concreción del importe nos imposibilita conocer el alcan ce de la importancia de la adquisición y realizar una mejor valoración de la misma. Esta operación muestra que AM S continúa creciendo en el segmento de aeropuertos, incluido en Soluciones IT, dentro de los nuevos negocios. Recordamos que, en la actualidad, mantenemos una recomendación de MANTENER para el valor y un precio objetivo de EUR 68,86 por acción .
. Expansión informa hoy de que SACYR (SCYR) ha elevado el valor de sus concesiones hasta EUR 1.800 millones (EUR 2.700 millones en 2031), lo que supone un aumento del 28% sobre la última valoración del negocio, realizada por la empresa en 2016. Desde esa fecha, SCYR ha incrementado el número de concesiones hasta llegar a 44 activ os repartidos en carreteras, hospitales, infraestructuras de transporte y, últimamente ferrocarriles, aeropuertos, p rincipalmente en España y Latinoamérica. SCYR quiere ampliar el perímetro de acción hacia el negocio del agua y de energía que actualmente se coordinan desde el área industria y desde Valoriza, la filial de Servicios. Además, SCYR indicó que ve posible la búsqueda de socios en Colombia y venderá parte de la autopis ta de peaje Málaga-Las Pedrizas.
. DBRS Ratings GmbH ha comunicado la subida del rating a largo plazo de BANCO SABADELL (SAB) a “A” ( Low) con perspectiva “estable” desde “BBB” ( High) para reflejar la reducción significativa de activos problemáticos tras las ventas de NPAs, el progreso en la resolución de las incidencias relacionadas con la migración tecnológica de TSB y al continua mejora en los ingresos core. El rating a corto plazo se mantiene en R-1 (Low).
. Expansión informa en su edición de hoy que DIA planea cerrar 219 establecimientos en junio al no haber recibido ofertas por los mismos. La intención inicial de DIA era traspasarlas y subrogar a su personal, aunque ha renunciado a ello al no recibir ofertas. Los cierres que plantea DIA afectan sobre todo a las siguientes regiones: Cataluña (38 establecimientos), Comunidad Valenciana (31), Galicia (24), Asturias (22), Castilla y León (21), Madrid (20), Castilla La-Mancha (16), Andalucía (15) y País Vasco (12).
. El presidente de EBRO FOODS (EBRO), Antonio Hernández Callejas, afirmó ayer ante su Junta General de Accionistas que la compañía ha puesto en marcha una revisión desus negocios con menor rentabilidad. La depuración de la cartera afectará a todos los mercados, pero sobre todo a EEUU , principal mercado de EBRO, donde al acabar este ejercicio su negocio será más pequeño, pero con márgenes más alt os, señaló el directivo. EBRO dejará de vender en aquellas zonas del país donde sus marcas no son fuertes. La decisión es una reacción al mal resultado cosechado por Riviana, filial de EBRO en EEUU en 2018, con un descenso de su EBITDA desde EUR 134 millones, hasta EUR 88 millones.
. El diario Cinco Días destaca en su edición de hoy que AENA y FERROVIAL (FER) van a analizar sus posibilidades en el proceso de venta del aeropuerto de Estambul. Miembros del consorcio propietario, IGA Airport Operations, han encomendado a una entidad extranjera una valoración del activo y la prospección de mercado. Las compañías españolas esperan que la promotora se decante entre una venta parcial o una concesión para considerar el lanzamiento de una oferta. El activo lanzó sus operaciones en noviembre del añopasado, sirve de base central operativa a Turkish Airlines y se ha consolidado como un punto de conexión clave entre Europa y las áreas clave de Oriente Medio y Asia.
. El Consejo de Administración de PROSEGUR (PSG) acordó ayer llevar a cabo un programa de recompra de acciones propias. El Programa se efectuará haciendo uso de la autorización conferida por la Junta General de Accionistas celebrada el 27 de abril de 2016 para la compra de acciones propias, con la finalidad de reducir el capital social de la sociedad. El Programa afectará a un máximo de 59.850.000 acciones , representativas aproximadamente del 10% del capital social de PSG (tras la ejecución de la reducción de capital acordada ayer por la Junta General de Accionistas). El Programa tendrá las siguientes características:
- Importe máximo asignado al Programa: EUR 300.000. 000.
- Número máximo de acciones objeto de adquisición: hasta 59.850.000 acciones, representativas de, aproximadamente, el 10% del capital social de PSG a esta fecha.
- Precio máximo por acción: PSG no comprará acciones a un precio superior al más elevado de los siguient es:
- el precio de la última operación independiente; o
- la oferta independiente más alta de ese momento en los centros de negociación donde se efectúe la compra.
- Volumen máximo por sesión bursátil: en lo que se refiere al volumen, PSG no comprará en cualquier día de negociación más del 25% del volumen diario medio de las acciones en el centro de negociación donde se efectúe la compra.
- Duración: el Programa comenzará el 5 de junio de 2019 y terminará no más tarde del 5 de junio de 202 2.
No obstante, lo anterior, PSG se reserva el derecho a finalizar el Programa si, con anterioridad a su indicada fecha límite de vigencia, hubiera adquirido el número máximo de acc iones autorizado por el Consejo de Administración, si se hubiera alcanzado el importe monetario máximo del Programa o si concurriese alguna otra circunstancia que así lo aconsejara.
Por el Departamento de Análisis de Link Securities
