Las monedas asociadas a las materias primas aumentan sus ganancias

Durante la noche de hoy, el Banco de Japón ha celebrado su reunión mensual y ha decidido, tal como se esperaba, mantener el programa cualitativo y cuantitativo sin cambios en 80.000 billones de yenes al año. Sin embargo, prevemos que el Banco de Japón aumentará el tamaño del estímulo a finales de mes después de las crecientes evidencias de la ralentización de la economía. El par USD/JPY continúa negociándose dentro de un rango entre 118,61 y 121,75 ya que los inversores prefieren situarse al margen, esperando a la reunión de política monetaria semestral del Banco del 30 de octubre.

En el mercado bursátil, la mayor parte de los mercados regionales asiáticos han aumentando las ganancias durante esta noche después de que Wall Street cerrara prácticamente en plano debido a que los inversores se han tomado un respiro después del rally bursátil. En Japón, el Nikkei ha subido un 0,94% mientras que el índice más generalista Topix ha crecido un 1,17%. En Hong Kong, el Hang Seng ha subido un 1,49%. En China continental, los mercados bursátiles continúan cerrados por la fiesta de la Golden Week. El Kospi de Corea del Sur ha subido un 0,76%, las bolsas de Singapur lo han hecho un 1,45%, el Taiex de Taiwán un 1,20%, el S&P/ASX de Australia un 0,60% mientras que en Nueva Zelanda el S&P/NZX ha caído un -0,32%.

En el mercado de divisas, las monedas asociadas a las materias primas siguen su camino ascendente, guiadas por las recientes fuertes subidas en los precios de las materias primas. Desde comienzos de mes, el índice WTI ha subido más de un 10%, el oro un 3,60% hasta los 1.150, la plata casi un 11% mientras que el paladio y el platino lo han hecho un 9% y un 4,30%, respectivamente. Sin embargo, el dólar neozelandés va a necesitar un nuevo impulso para romper al alza la fuerte resistencia situada en 0,6709 (máximo del 21 de agosto). Sin embargo, vemos que el potencial de subida está limitado debido a que los fundamentales económicos subyacentes siguen siendo débiles en Nueva Zelanda. El par AUD/USD está subiendo rápidamente hacia el siguiente nivel clave situado en 0,7280 (máximo del 18 de septiembre) en un rally posterior de doble suelo.

Ayer, los datos económicos mostraron una ligera desaceleración en la deflación en Suiza. El IPC principal se quedó estable en septiembre comparado con el del mes anterior, registrando un 1,4% interanual frente al -1,5% previsto. Los componentes volátiles como la energía, el combustible, los alimentos frescos y los productos estacionales han seguido perjudicando con fuerza en los niveles de precios ya que la inflación subyacente ha sido sustancialmente más alta alcanzando el -0,7% interanual. En términos mes a mes, el IPC principal ha subido un +0,1% intermensual mientras que el subyacente subió un 0,2%. El par EUR/CHF apenas mostró respuesta alguna a los datos mejores que los esperados, ya que los inversores siguen reacios a construir posiciones en largo en el par EUR/CHF frente al telón de fondo de las previsiones de un incremento del programa de compra de activos por parte del BCE.

Esta mañana en Europa, los futuros se han negociado en su mayoría en territorio positivo. El DAX ha subido un 1,20%, el CAC un 0,98%, el SMI un 0,41%, el Euro Stoxx 600 un +0,87%, mientras el Footsie ha caído un -0,07%. El WTI subió un 2,06%, el oro un +0,31% y la plata un 0,47%.

Hoy los inversores van a tener que estar atentos a la balanza comercial en Francia; las reservas de monedas extranjeras en Suiza; la producción industrial en España; la producción industrial en Noruega; la producción manufacturera e industrial en Reino Unido; las solicitudes de hipotecas del MBA en EEUU; y el informe de inflación en Brasil.

Currency Tech

EURUSD
R 2: 1.1561
R 1: 1.1330
CURRENT: 1.1262
S 1: 1.1017
S 2: 1.0809

GBPUSD
R 2: 1.5659
R 1: 1.5383
CURRENT: 1.5253
S 1: 1.5089
S 2: 1.4960

USDJPY
R 2: 125.86
R 1: 121.75
CURRENT: 120.01
S 1: 118.61
S 2: 116.18

USDCHF
R 2: 1.0240
R 1: 0.9903
CURRENT: 0.9661
S 1: 0.9513
S 2: 0.9259