Te ofrecemos las noticias destacadas del día de las siguientes empresas -Biosearch, ArcelorMittal, Abengoa, Naturgy, Neinor Homes…-, realizado por el Departamento de Análisis de Link Securities.
. La compañía de origen irlandés Kerry Iberia Taste & Nutrition anunció el viernes su intención de formular una Oferta Pública de Adquisición de Acciones (OPA) sobre el 100% del capital de BIOSEARCH (BIO) por valor de un importe de EUR 126,9 millones. El oferente ofrece un precio de EUR 2,20 por acción en efectivo, lo que representa una prima del 45,6% con relación al precio de cierre de las acciones de BIO el pasado viernes. Con el fin de asegurar el cumplimiento de las obligaciones resultantes de la oferta, Kerry Iberia Taste & Nutrition presentará ante la CNMV un aval oto rgado por BNP Paribas por un importe de EUR 126,93 millones.
Cabe destacar que Grupo Lactalis Iberia, accionista de BIO, se ha comprometido irrevocablemente a aceptar la oferta en relación con sus 17,02 millones de acciones representativas del 29,50% del capital de BIO.
. Según recoge la agencia Europa Press, ARCELORMITTTAL (MTS) anunció ayer el lanzamiento de un programa de recompra de acciones propias por importe de hasta $ 650 millones al que, una vez completado, seguirá o tro programa de recompra de hasta $ 570 millones, que la compañía espera completar antes del 31 de diciembre de 2021. Según MTS, se anunciarán más detalles sobre el segundo programa d e recompra de acciones antes de su comienzo.
. Europa Press, citando la documentación de los resultados de 2019 remitida por ABENGOA (ABG) a la Comisión Nacional del Mercado de Valores (CNMV), informa de que el pasado 21 de diciembre los accionistas de la compañía A3T Luxco 2, sociedad que controlaba el proyecto de la planta de cogeneración en México A3T, recibieron por parte del BANCO SANTANDER (SAN) la notificación para el ejercicio de la call option de acuerdo a los contratos firmados el 25 de abril de 2019. SAN, como tenedor del bono A3T convertible tenía garantizada una opción de compra del 99,99% de las acciones de A3T Luxco 2. El ejercicio de la opción se realizó el pasado 7 de febrero. Con el ejercicio de esta opción A3T Luxco 2 y sus dependientes (la sociedad A3T Luxco 1 y Abent 3T S.A.P.I. de C.V.), han salido del perímetro de consolidación de ABG durante el 1T2021.
La planta de cogeneración eficiente A3T, que es el primer desarrollo propio ejecutado por ABG en México, así como su segunda cogeneración en el país, está operativa desde diciembre de 2018 y tiene comprometida más del 8 5% de la energía generada por el proyecto en contratos de compraventa de energía a largo plazo (PPAs). La planta, que está ubicada junto al Complejo Procesador Gas Nuevo Pemex (CPG NP), en el municipio de Centro (Villahermosa, Tabasco), cuenta con una capacidad garantizada de 220 megavatios (MW) (266 MW de potencia máxima).
. Según informa el diario online Invertia, el principal accionista de NATURGY (NTGY), Criteria, no se plantea la venta de su 24,7% del capital social de la compañía. Según el diario, en Criteria no habría sentado nada bien el hecho de que IFM, fondo de pensiones australiano que ha presentado su oferta por NTGY, hubiera hablado con otros accionistas de NTGY como GIP y Rioja (CVC) antes de lanzar la propuesta de compra, dejando al margen al principal accionista de la compañía, que se enteró horas antes del envío a la Comisión Nacionaldel Mercado de Valores (CNMV).
Invertia informa, además, que desde Criteria no quieren hac er comentarios sobre la operación, aunque señalan que su inversión en NTGY es de largo plazo y que es una de sus participaciones históricas. Además, insisten, en que sólo harán oficial su posición de forma oficial cuando toque. Antes, el Gobierno debe pronunciarse sobre la operación.
En ese sentido, el diario señala que en este momento la balanza se inclina del lado de vetar la operación y rechazar la entrada de IFM en el capital de NTGY. Así se lo habrían explicado fuentes conocedoras de la situación a Invertia, fuentes quienes insisten en que de lo que se trata es de proteger los intereses nacionales en empresas estratégicas. De esta forma, se estaría imponiendo la tesis del no, pese a que algunos sectores del Ejecutivo con la vicepresidenta Nadia Calviño a la cabeza, estarían presionando para que hubiera luz verde. Entre esas personas existe un cierto temor a que un rechazo a IFM provoque una espantada de futuros inversores en un momento clave para la recuperación económica deEspaña.
Según Invertia, aunque la decisión no está tomada, la oposición a la OPA lanzada por IFM ha ganado enteros en el seno del equipo económico de Moncloa ya que consideran que IFM es un fondo de inversión que busca la rentabilidad a corto plazo y no piensa en crear un proyecto de valor para las empresas en las que se adentra. En ese sentido, cabe destacar que las fuentes con las que ha contactado Invertia explican que si la oferta la hubiera lanzado un fondo con un fuerte componente industrial la cosa podría ser distinta. Una visión que lleva a algunas personas conocedoras del sector a plantearse la posibilidad de que aparezca un “caballero blanco” que sí cumpla con los requerimientos del Gobierno y Criteria; básicamente, garantizar la estabilidad de NTGY y, s obre todo, la españolidad de la compañía al ser una empresa estratégica.
Cabe recordar que hace unos días IFM presentó ante la CNMV la solicitud de autorización, con su correspondiente folleto, para su oferta pública voluntaria y parcial para ha cerse con hasta el 22,69% del capital social de NTGY a un precio de EUR 23 por acción. Ahora, la CNMV dispone de un periodo de 20 días hábiles para aprobar la oferta, periodo de tiempo que se podrá alargar, ya que se reiniciará cada vez que el organismo solicite información adicional a IFM. Por su parte, el Gobierno dispone de seis meses para tomar una decisión, aunque es previsible que este tiempo se acorte, ya que es un paso preceptivo antes de que la CNMV autorice la OPA, como ha subrayado la institución supervisora.
. La promotora NEINOR HOMES (HOME) ha cerrado la compra, por un importe conjunto de EUR 58 millones, a Hadley Investment Socimi de una cartera de nueve edificios residenciales destinados al alquiler de viviendas, compuestos por un total de 391 viviendas repartidas en Madrid (39%), Cataluña (29%), Valencia (15%), Alicante (9%) y Málaga (7%). Con esta operación, la promotora lleva a cabo su primera compra de un portfolio PRS (Private Rented Sector, producto terminado y alquilado), consolidando así su fuerte posición en el negocio del alquiler tras el lanzamiento de su línea Neinor Rental y la reciente compra de la compañía Renta Garantizada
Por el Departamento de Análisis de Link Securities
