Te ofrecemos las noticias destacadas del día de las siguientes empresas -Alba, IAG, PharmaMar, Solaria, Naturgy, Tubacex…-, realizado por el Departamento de Análisis de Link Securities.
. CORPORACIÓN FINANCIERA ALBA (ALB) , a través de su vehículo de capital desarrollo Deyá Capital IV SCR, S.A. (gestionado por Artá Capital SGEIC, S.A.) ha llegado a un acuerdo para la venta de su participación del 16,8% en Alvinesa Natural Ingredients S.A., junto con la de otros accionistas de la compañía. La efectividad de la venta está sujeta a la obtención de la autorización correspondiente del comprador contemplada en el artículo 7 bis Ley 19/2003, de 4 de julio, sobre régimen jurídico de los movimientos de capitales y de las transacciones económicas con el exterior y sobre determinadas medidas de prevención del blanqueo de capitales. En la fecha de obtención de dicha autorización, será ajustado el precio final de la operación. Tan pronto la compraventa se haya ejecutado, se informará de las condiciones económicas de la misma.
. El grupo IAG anunció ayer la emisión de dos series de bonos senior no garantizados:
• El primer tramo se realizará por un importe nomina l inicial propuesto de aproximadamente EUR 500 millones con vencimiento el 25 de marzo de 2025 (los “Bonos Serie A”);
• El segundo tramo se realizará por un importe nomin al inicial propuesto de aproximadamente EUR 700 millones con vencimiento el 25 de marzo de 2029 (los “Bonos Serie B” y, conjuntamente con los Bonos Serie A, los “Bonos” ).
Los Bonos devengarán intereses a un tipo fijo del (i ) 2,75% anual para los Bonos Serie A y (ii) 3,75% anual para los Bonos Serie B, pagaderos en ambos casos anualmente.
De conformidad con lo anterior, el importe nominal conjunto de los Bonos emitidos será de aproximadamen te EUR 1.200 millones. Se prevé que la liquidación y emisión delos Bonos tenga lugar alrededor del 25 de marzo de 2021. El mercado objetivo de los Bonos son las contrapartes elegibles y los clientes profesionales únicamente.
Está previsto que los Bonos devenguen intereses a un tipo fijo cuya determinación se producirá en el marco del proceso de colocación. La intención de IAG es que los Bonos se emitan al 100 por cien de su valor nominal y, salvo amortización anticipada o compra y cancelación anticipada, serán amortizados por el 100 por cien de su valor nominal en sus respectivas fechas de vencimiento. El precio de emisión final se determinará durante el proceso de colocación. IAG tendrá la opción de amortizar anticipadamente la totalidad de los Bonos conforme a lo previsto en sus términos y condiciones.
Los fondos netos obtenidos en la Emisión serán destinados a finalidades corporativas generales, (incluyendo, pero no limitándose a:
i. fortalecer el balance del grupo y aumentar la posición de liquidez general del grupo;
ii. ayudar al grupo a resistir una desaceleración más prolongada en los viajes aéreos;
iii. dotar al grupo de flexibilidad operativa y estratégica para aprovechar la recuperación de la demanda de viajes aéreos.
Por otro lado, cabe destacar que, según informó Europa Press, la agencia de calificación crediticia S&P confirmó ayer el rating “BB” para la deuda de IAG y mantuvo su perspectiva “negativa” para la misma al considerar que las métricas financieras del grupo continuarán sometidas a presi ones durante los próximos trimestres ante la incertidumbre de la pandemia y su efecto sobre la recuperación del tráfico aéreo. S&P cree que el inicio de la vacunación ha abierto «una vía hacia una actividad más normal», pero la lentitud d e este proceso en la Unión Europea (UE) aún supone una carga para el tráfico aéreo, a la par que las nuevas variantes de la Covid-19 aparecen. Sobre los próximos meses, la agencia espera que el volumen de tráfico y los ingresos para 2021 será n de entre el 30% y el 50% de los de 2019, porcentajes que aumentarán hasta el 70% u 80% en 2022. Por tanto, la agencia sigue considerando que 2021 sea otro año «muy difícil para IAG».
. Según informa el diario elEconomista.com, la biotecnológica española PHARMAMAR (PHM) comunicó ayer que su filial Sylentis va a comenzar la fase I (o inicial) del primer estudio con su compuesto en investigación SYL1801 para el tratamiento y prevención de la neovascularización coroidea. Según la compañía, esta es una «causa común de enfermedades de la retina, como la Degeneración Macular Asociada a la Edad (DMAE) o retinopatía diabética». El estudio se llevará a cabo en el Hospital Universitario Ramón y Cajal de Madrid y en él participarán 36 volunta rios sanos.
. La compañía especializada en energías renovables SOLARIA (SLR) informó ayer de que, dentro de su programa de pagarés registrado en el MARF, había completado con éxito la colocación de EUR 48,8 millones de pagarésa un plazo entre 12 y 18 meses entre inversores institucionales. El importe de estas colocaciones será utilizado, según dijo SLR, para financiar el circulante necesario para la construcción de sus plantas fotovoltaicas, en particular la de Trillo (626MW), cuya construcción empezará en abril.
. El grupo inversor australiano IFM revisó ayer a la baja el precio de su Oferta Pública de Adquisición (OPA) parcial voluntaria sobre el 22,69% del capital de la empresa energética española NATURGY (NTGY), para ajustarlo tras el pago reciente por parte de ésta de un dividendo complementario por importe de EUR 0,63 por brutos por acción. Así, el nuevo precio ofertado por las acciones de NTGY pasa a ser de EUR 22,37 en lugar de los EUR 23,00 iniciales.
En su comunicado a la CNMC el grupo inversor australiano señala que, si NTGY realizase o declarase cualquier otra distribución de dividendos o reservas, devolución de capital o cualquier otro tipo de distribución a sus accionistas, el precio de la oferta se reducirá en una cantidad equivalent e al importe bruto por acción de la distribución.
. En un comunicado emitido ayer, el fabricante español de tubos de acero inoxidable sin soldadura TUBACEX (TUB) anunció que ha comunicado al comité de empresa que el ajuste de empleo afectará finalmente a 129 perso nas de las plantas TTI y Aceralava. De este total, 95 serán des pidos, 12 prejubilaciones y 22 bajas incentivadas. TUB achacó el ajuste a la «larga» crisis del sector del Petróleo y Gas y a la aceleración por la pandemia del proceso global de descarbonización.
. VERTICE TRESCIENTOS SESENTA GRADOS (VER) informó ayer que, en relación con la comunicaciónde información privilegiada relativa al acuerdo con TELEFONICA (TEF) por el que ambas compañías trabajarán conjuntamente en el desarrollo, gestión y explotación de todos los proyectos basados en publicidad DOOH (Digital Out Of Home) hasta final del año 2026, publicada el día 16 de marzo, la compañíaha calculado que el impacto previsto del mencionado contrato en su volumen de negocio para el año de 2021 será aproximadamente de un 5%.
Por el Departamento de Análisis de Link Securities
